현금이 흐른다.

현금은 최종적인 결제 수단이며, 기업의 목적인 기업가치를 결정하는 핵심적인 요소이다. 현금흐름분석은 기업활동이 현금흐름과 어떻게 연결되고 있는지, 기업이 충분한 현금흐름을 창출하고 있는지, 기업이 가치를 증대시키는 능력을 보유하고 있는지 등을 분석한다.

 

 

현금흐름은 기업의 최종적인 결제수단이기 때문에 기업의 재무적 건전성을 나타내는 최종의 지표이기도 하다. 재무비율 중에서 수익성이나 활동성과 같은 다른 여러가지의 지표들이 우수하다고 하더라도 그것으로 기업을 평가하기는 충분하지 않은 경우가 있다. 기업의 활동은 결국 현금흐름으로 뒷받침 되어야 한다. 

 

현금흐름분석은 경영활동별로 현금의 조달 및 사용에 관한 순환과정을 분석한다. 비율분석이 인체의 주요기관을 점검하여 건강상태를 진단하는 방법이라면, 현금흐름분석은 기업의 생명력인 혈액순환을 가지고 진단하는 방법이라고 할 수 있다.

 

기업의 현금흐름은 다양한 이해관계자들의 관심사다. 경영자에게 현금흐름의 내용과 변동요인은 중요한 자료다. 만약 기업이 성장전략을 추구한다면 추가적인 현금흐름이 필요할 것이다.